Дори и най-богатите хора в света понякога се нуждаят от ипотека.

Мултимилиардери като Илон Мъск са вземали ипотечни кредити и преди.

Илон Мъск е най-богатият човек в света и е на път да стане първият трилионер в историята. Въпреки това той е направил нещо, което повечето обикновени американци също правят – изтеглил е ипотечен кредит.

Главният изпълнителен директор на Tesla е взел няколко огромни ипотеки, включително заем от 61 милиона долара от Morgan Stanley, обезпечен с пет имота в Калифорния, според Los Angeles Times. Това е едва капка в морето спрямо неговото състояние, което днес възлиза на около 662 милиарда долара, затова на пръв поглед е трудно да се разбере защо би взел заем от десетки милиони, за да купи недвижим имот.

Финансови експерти обаче казват, че тегленето на ипотека – дори когато човек спокойно може да плати в брой – всъщност може да бъде умна стратегия за управление на богатството.

Защо богатите купувачи все пак използват ипотеки

Една от основните причини е, че по-голямата част от богатството на свръхбогатите хора е инвестирано в акции, облигации и други активи, а не се държи като свободни пари.

„Хората с ултрависоко нетно състояние мислят различно за ликвидността и използването на заемни средства“, казва Милтиадис Кастанис, изпълнителен директор „Продажби“ в Compass, пред Fortune. „Те предпочитат парите им да работят за тях в инвестиции, бизнеси – или дори в изкуство – вместо да бъдат блокирани в един-единствен имот.“

Главният изпълнителен директор на Meta Марк Зукърбърг – петият най-богат човек в света – също е използвал ипотеките в своя полза. През 2012 г. той рефинансира дома си в Пало Алто с 30-годишна ипотека с плаваща лихва от едва 1.05%, според CNBC.

При толкова ниска лихва заемът практически не му струвал нищо, затова не е имало особен смисъл близо 6 милиона долара да бъдат заключени в жилище. Освен това заемането на средства през периода на ултраниски лихви през 2010-те години беше особено привлекателно. Много богати купувачи фиксираха ипотеки на много по-ниски нива от днешните.

„Ако те вярват, че инвестициите им ще донесат по-висока доходност от лихвата по ипотеката, тогава има повече смисъл да финансират покупката“, добавя Кастанис. „Не става дума толкова за цената на самия заем, колкото за това къде парите им работят най-ефективно.“

Лихвите по ипотеките също могат да бъдат данъчно приспадани при заеми до 750 000 долара за хората, които декларират разходите си в данъчната декларация. Макар ипотеката на Зукърбърг да е по-голяма, той вероятно може да приспадне поне част от лихвата, което допълнително намалява цената на заема.

„Ипотеките позволяват и данъчна оптимизация в някои юрисдикции, тъй като лихвените плащания могат да се приспадат“, казва Айсли Робинсън, основател и главен изпълнителен директор на ипотечния брокер Enness Global. „А при среда с висока инфлация стойността на парите намалява с времето, което прави изгодно да заемеш средства сега и да ги върнеш по-късно.“

Същата стратегия използват и знаменитостите

Много известни личности и богати купувачи използват същия подход.

Например Парис Хилтън взема ипотека за имение за 63 милиона долара, което купува от Марк Уолбърг в Бевърли Хилс. Нетното ѝ богатство се оценява между 300 и 400 милиона долара.

Още по-интересно е, че тя и съпругът ѝ Картър Реум вземат заема след като вече са купили къщата с 12 спални и 20 бани. Ипотеката е за 43.75 милиона долара от JPMorgan Chase с лихва 5.25%.

„Много хора се изненадват, но всъщност е доста често срещано свръхбогатите да теглят ипотека – дори когато могат просто да изпишат чек за цялата сума“, казва брокерът на недвижими имоти Евън Харлоу от Maui Elite Property.

Данъчни и инфлационни предимства

Друга причина свръхбогатите да вземат заем вместо да плащат в брой е, че често използват заеми, обезпечени с инвестиционните им портфейли.

Тази практика, известна като securities-based lending, позволява на клиентите да вземат заем срещу акции или други активи без да ги продават и без да плащат данък върху капиталовите печалби. Големите банки активно предлагат подобни кредити на богатите си клиенти.

„Вместо да продавате инвестициите си на публичните пазари, за да освободите средства, заемът срещу активите ви позволява да продължите инвестиционната си стратегия, да отложите плащането на данъци и да освободите пари за други възможности“, посочват от J.P. Morgan.

Тъй като заетите средства не се считат за облагаем доход според американското законодателство, богатите могат да финансират разходите си чрез заеми срещу активите си, без да плащат данък върху доходите.

Анализаторите често описват тази практика с израза „buy, borrow, die“: натрупваш инвестиции, които поскъпват, вземаш заем срещу тях за финансиране на разходите си и накрая предаваш активите на наследниците си с данъчни облекчения, които почти елиминират натрупания данък върху капиталовите печалби.

Какво могат да научат обикновените купувачи

Както за милиардерите, така и за обикновените купувачи, решението в крайна сметка зависи от това как искат парите им да работят – дали да бъдат заключени в имот или инвестирани другаде.

„Изводът за средния купувач не е да копира точно тяхната стратегия, а да разбере принципа“, казва Харлоу. „Понякога най-умният финансов ход не е да изплатиш всичко веднага, а да запазиш парите си гъвкави и да ги накараш да работят за теб.“

Новините на Darik Business Review във Facebook , Instagram , LinkedIn и Twitter !